"Бизнес", 17.12.2007

Дмитрий Гриньков

Еще в апреле 2006 г. одна из лидирующих банковских групп Франции Credit Agricole, входящая также в десятку крупнейших банков мира, заключила соглашение о покупке 98% акций Индэкс-банка. В то время банк контролировал министр угольно» промышленности, а ныне народный депутат от фракции НУНС Виктор Тополов. Сделка запомнилась тем, что французы заплатили за банк из третьей десятки цену (на данный момент банк на 37-м месте по размеру активов), равную практически шести собственным капиталам банка, что стало рекордом на отечественном банковском рынке. Примечательно, что у группы Credit Agricole на момент покупки Индэкс-банка уже была «дочка» в Украине — «Калион Банк», который работает на местном рынке с 1994 г. и специализируется исключительно на обслуживании крупных корпоративных клиентов. После смены собственников показатели Индэкс-банка начали неуклонно ухудшаться. Спасать положение французы пригласили Игоря Францкевича, предложив ему должность председателя правления банка. Фактически французы переманили г-на Францкевича с должности предправления банка «Мрія», купленного российским ВТБ у Петра Порошенко в 2005 г. В этом банке Игорь Францкевич не успел проработать и полугода. Вероятно, французские акционеры рассчитывают на опыт г-на Францкевича по построению банка «с нуля», полученный им на посту председателя правления «Райффайзенбанка (Украина)». Тем не менее даже после прихода нового менеджмента показатели Индэкс-банка продолжают падать. Более того, вокруг сделки по покупке банка назревает скандал. Поговаривают, что новые владельцы недовольны качеством приобретенного актива и якобы отказываются в полном объеме рассчитываться с бывшими собственниками финучреждения.

О БАНКЕ

— Какие у вас и ваших акционеров планы относительно развития Индэкс-банка?

— Я могу вас удивить, но утвержденных акционером цифр нет. Мы их ожидаем, но пока они не поступили. Предваряя ваш вопрос, могу сказать, что на сегодняшний день стратегии развития у банка также нет.

— Председатель правления Calyon Bank Ukraine, входящего в группу Credit Agricole, Жак Мунье как-то говорил, что для группы не важен быстрый рост количественных показателей, таких как объем кредитного портфеля, рыночная доля, что ставка делается на качество работы банка, прибыль, рентабельность, качество кредитов. Насколько вы согласны с подобным подходом?

— В октябре прошлого года группа анонсировала намерение довести нашу региональную сеть до 500 отделений и вывести Индэкс-банк в десятку крупнейших банков до конца 2010 г. Задача, вроде бы, достойная. Однако сейчас эта стратегия де-факто пересматривается, агрессивного поведения на рынке в ближайшее время явно не будет.

— По вашим словам, вы покинули банк «Mpiя» из-за того, что собственник не поставил вам ясной цели. Сейчас ситуация повторяется. Можете ли вы из-за подобной неопределенности уйти со своей должности и в этот раз?

— Из-за неопределенности — нет, хотя мне, как менеджеру, действительно тяжело работать в таких условиях. Но я должен мириться с тем фактом, что акционер не ставит мне конкретную задачу, не определяет ее. В то же время уйти я могу, скорее, в результате определения целей, которые не будут соответствовать моим профессиональным амбициям.

— Какие задачи как менеджер вы решаете в данный момент?

— Единственная задача, которая ставится акционером сейчас, — это обретение банком способности работать в рыночных условиях, т.е. продавать свои продукты. Организация до смены собственника была скорее корпоративным казначейством, нежели коммерческим банком. Проще говоря, финучреждение собирало деньги на рынке и направляло их на финансирование проектов собственников, проводило так называемые инсайдерские сделки. Эту модель нужно полностью изменить.

— Насколько глубоко придется перестраивать работу Индэкс-банка? Какими затратами могут обернуться подобные мероприятия?

— Сейчас сформирована новая организационная структура банка, обновляется большинство рабочих процессов, разрабатываются новые продукты, идет подготовка персонала. Сотрудники должны быть в состоянии делать ту или иную работу на определенном уровне. Поэтому некоторых людей мы настойчиво попросили уйти, кто-то ушел сам, чувствуя в условиях трансформации финучреждения неопределенность своего будущего.

Часть функций в банке вообще отсутствовала — пришлось создавать их с нуля. Изменилось также определение клиентских сегментов. Как такового бюджета преобразований нет.

— Как много сотрудников банка пришлось уволить?

— Если говорить о центральном офисе, то заменено 30-40% всего персонала. В отделениях люди тоже меняются, но в меньшей степени — там ситуация более стабильна. Значительную часть персонала приходится переучивать. При этом основная проблема — в разных концепциях сервиса, а также в понимании рисков при продажах банковских продуктов. Согласно практике Credit Agricole, продавец должен не только заниматься продажей в чистом виде, но и оценивать клиента с точки зрения риска — может, кому-то вообще ничего продавать не стоит. Вот этого подхода к ведению дел пока очень не хватает.

— Какая работа проводится с сетью отделений? Приходится ли их закрывать, перестраивать?

— Сейчас у нас 235 филиалов и отделений. Рентабельно работают далеко не все. Тому есть несколько причин. Все отделения, открытые во второй половине прошлого года, пока не успели пройти точку безубыточности. Некоторые офисы не могут быть прибыльными по определению, так как неудачно размещены, у них скверная внутренняя организация, а перестраивать их нет смысла — скорее всего, такие отделения придется закрыть. При этом будет изучаться возможность перемещения их в более удобные для клиентов места. В то же время мы не отказываемся от открытия новых филиалов в рупных населенных пунктах.

— В текущем году Индэкс-банк начал открывать кредитные центры (по сути, аналог представительства банка, которое не имеет права проводить банковские операции. — Ред.). Была ли в этом необходимость, если сеть отделений банка далека от полной загрузки?

— Это была вынужденная мера, так как на некоторое время Нацбанк запретил нам открывать новые отделения. Но на тот момент почти в 20 новых кредитных центров уже были инвестированы деньги и набран персонал. Нужно было получить возможность эксплуатировать офисы, которые не являлись бы отдельной операционной единицей в понимании НБУ.

— В связи с чем Нацбанк ввел такие санкции?

— Прошлый год мы закончили с убытками, поэтому нам нельзя было регистрировать новые отделения в шести месяцев. Сейчас созданные кредитные центры трансформируются в обыкновенные отделения.

О ПРОДУКТАХ

— Вы как-то говорили, что приоритетом в кредитовании для банка будут не ипотека или автокредитование, а потребительские кредиты. Сейчас Индэкс-банк активно продвигает cash-кредиты. Но ведь именно по таким займам качество кредитного портфеля, как правило, наихудшее...

— Да, этот продукт является относительно рисковым» Важно, какими методами управляются риски и достаточно ли доходен продукт для формирования адекватных резервов. Банки, которые выдают только такие ссуды, чувствуют себя нормально, даже внешнее финансирование привлекают. Группа Credit Agricole является специалистом в области потребкредитования. В нее входит отдельная специализированная компания — Sofinco. Это один из лидеров европейского рынка потребительского кредитования. В обозримом будущем компания не планирует выходить на украинский рынок, но в перспективе подобная возможность может быть рассмотрена.

— По мнению многих банкиров, сейчас рынок потребкредитования переживает бум, но в будущем неминуемо последует спад. А вы как считаете?

— Нужно быть осторожными с суждениями типа «поезд уходит». Да, он уходит, но будут следующие «поезда», поэтому в группе предпочитают не торопиться: нам нужен качественный рост. Если рынок будет расти не в 2,6 раза в год, а, скажем, на 40% или даже 20%, — это тоже немало. Вопрос в том, во сколько обойдется получение рыночной доли в менее благоприятных условиях. Сейчас какого-то детального позиционирования на рынке у группы нет. Credit Agricole приобрела актив, она изучает местный рынок, поэтому пока многие вещи являются неопределенными.

— Банк пытается наращивать портфель преимущественно с помощью cash-кредитов. А как насчет других продуктов?

— Мы договорились о кредитовании в автосалонах, будем интенсивно продвигать кредиты через этот канал. На первых порах решение о выдаче ссуды на приобретение автомобиля будет приниматься сначала за 2-2,5 часа, а затем — за 60 минут (см. также БИЗНЕС №50 от 10.12.07 г., стр.68-70. -Ред.). To, что мы сейчас мало продаем через сеть отделений, не означает, что так будет всегда. Также банк развивает сотрудничество с партнерами в сфере ипотечного кредитования.

— Индэкс-банк эмитирует «мультикарты», по которым можно снимать наличные в банкоматах любого банка без комиссионных. В то же время другие банки стараются всячески стимулировать расчеты именно в PoS-терминалах и с радостью ввели бы комиссионные за снятие наличных даже с зарплатных карт. Какова цель вашего проекта?

— «Дифференцируйся или умирай!», как сказал Джек Траут. Мы предпочитаем делать первое. До сих пор подобного продукта на рынке не было. К тому же, если мы говорим, что снятие наличных в банкоматах бесплатно, это не значит, что мы запрещаем клиенту рассчитываться картой в торговых точках. При этом никто не скрывает, что эти расходы банк компенсирует за счет комиссионных за обслуживание карты, процентов по кредитной линии. То есть происходит замещение комиссионных. Для клиента это удобно.

— Каким образом планируете нарабатывать клиентскую базу физических лиц?

— Мы не концентрируемся на каком-то одном канале привлечения клиентов. Это и реклама, и предложение дополнительных услуг существующим клиентам, кросс-продажи банковских продуктов сотрудникам наших корпоративных клиентов и т.д.

— Откуда у банка появились корпоративные клиенты, если до продажи иностранным инвесторам финучреждение обслуживало в основном интересы собственников?

— Да, корпоративных клиентов как таковых у Индэкс-банка практически не было, инсайдерский бизнес не в счет. Но сейчас мы выходим на рынок и привлекаем корпоративную клиентуру.

— В чем заключается взаимодействие Индэкс-банка с «Калион Банком»?

— Если клиентам «Калион Банка» нужны слуги, которые этот банк не может оказать, это делаем мы. Например, мы осуществляем валютный контроль за операциями клиентов в регионах. «Калион Банк» этого делать не может, так как не располагает региональной сетью. Есть предприятия, которые ведут бизнес с клиентами «Калион Банка», координаты этих компаний по согласованию с ними передаются нам для формирования коммерческих предложений.

О ПРОБЛЕМАХ

— В конце прошлого года наблюдательный совет банка принял решение создать ООО «Универсальный индекс» с уставным капиталом 40 тыс. грн. Чем будет заниматься данная компания, зачем она банку?

— Мы передали этой компании часть своих офисных помещений, поскольку у банка была проблема с выполнением нормативов адекватности капитала Н2. Таким образом была реализована классическая схема «sell-and lease-back», т.е. продажа актива с дальнейшей арендой. В частности, с баланса банка были списаны несколько зданий региональных офисов. Подобная операция позволила нам, с одной стороны, уменьшить основные фонды, а с другой — высвободить дополнительные средства для активных операций. Позже мы зарегистрировали увеличение уставного капитала. И сегодня у нас Н2 равняется почти 21%, т.е. вдвое больше нормы.

— С начала нынешнего года, т.е. после того, как вы возглавили Индэкс-банк, его активы уменьшились на 200 млн. грн. Объем кредитов юрлицам снизился на 500 млн. грн., фактически уменьшившись вдвое, а депозиты юрлиц сократились на 200 млн. грн. Чем объясняется ухудшение показателей?

— Только инсайдеры после продажи банка в один момент забрали 45% кредитного портфеля. Более того, в центральном офисе вообще не было людей, которые бы действительно вели собственно корпоративный бизнес. Мы фактически создали новое направление бизнеса.

— Но депозитный портфель физлиц также уменьшился на 300 млн. грн.

— Когда сменился собственник, у нас было намерение изменить позиционирование банка на рынке частных депозитов, перейдя в другую ценовую категорию, снизив ставки. Ведь мы могли рассчитывать в случае потери части вкладчиков на ресурсную поддержку со стороны нового акционера. Однако поддержка не состоялась, и нам приходится возвращаться к старым ценовым параметрам в своих депозитных программах.

— Почему группа не поддержала банк?

— Я думаю, группа нам не дала денег, так как акционер пока не до конца понимает украинский рынок с точки зрения рисков, чувствует себя здесь некомфортно. За год мы получили ровно «ноль». То есть пока ресурсной поддержки от материнской структуры нет, когда будет — не знаю. Хотя деньги в уставный фонд акционеры внесли.

— Банк может самостоятельно выходить на внешний рынок заимствований?

— Нужно понимать, что для самостоятельного выхода нужно правильно себя сопоставить с теми сделками, которые уже были осуществлены другими членами группы. Речь идет, прежде всего, о ценовых и объемных параметрах. В частности, существует опасность создания не приемлемого для группы прецедента с точки зрения цены привлекаемых ресурсов. Поэтому для организации внешнего займа все равно придется тесно работать с акционером.

— Когда показатели банка начнут расти?

— Скорее всего, сейчас мы находимся именно в той точке перегиба, когда заканчивается падение и начинается рост. Думаю, в течение ближайшего квартала прирост показателей будет заметным. К примеру, сейчас мы активно формируем портфель ценных бумаг. Покупаем в основном корпоративные облигации первоклассных эмитентов. Что касается потенциала роста, то в рамках нынешнего капитала мы можем удвоить активы.

— Группа Credit Agricole приобрела Индэкс-банк за $270 млн., с одним из самых больших коэффициентов «price-to-book value» — 5,8. После этого оказалось, что у банка масса «плохих» активов. В результате «чистки» банк опустился в рейтингах НБУ на 5-10 позиций по всем показателям и закончил год с убытком в 50 млн. грн. Почему французы так переоценили покупаемый банк?

— Не берусь судить, это не моя компетенция. Переоценили — да, а почему — не знаю, я в этом процессе участия не принимал.

— Как можно допустить столь беспрецедентную переоценку? Неужели такой инструмент, как due diligence (комплексная предпродажная проверка. — Ред.) срабатывает не всегда?

— Выходит, не всегда. Факты очевидны: был проведен due diligence, который не выявил «скелетов в шкафу», но при этом обнаружилось огромное количество инсайдерских операций. Эти операции были закрыты в момент покупки банка. Дальше вы сами все знаете.

— Вы видели изнутри банк «Mpiя»? Какое из финучрежцений находилось в лучшем состоянии на момент, когда вы принимали дела?

— Банк «Mpiя» был в более благоприятном состоянии. Можно спорить об эффективности работы, но это финучреждение было прибыльным. Доля инсайдерских операций в нем также была существенно ниже, поэтому не было потери кредитного портфеля, как это произошло в Индэкс-банке.

— Недавно появились слухи, что Credit Agricole якобы отказывается платить за банк оговоренную сумму. Насколько это соответствует действительности?

— Не совсем так. Credit Agricole уже в значительной степени рассчиталась. Но часть суммы заблокирована на escrow-счете (счет, открываемый у третьего лица и предназначенный для хранения средств одной из сторон соглашения и перечисления этих средств в пользу другой стороны соглашения при наступлении определенных условий. — Ред.). В соглашении о покупке банка внятно прописано, в каком случае продавец получает эти деньги. Сейчас между бывшими и новыми собственниками банка ведутся переговоры о том, как быть о средствами на этом счете. На сколько я знаю, там находите: существенная сумма.

— Я так понимаю, что, озна комившись с состоянием банка французы вообще отказываются платить продавцам деньги escrow-счета?

— Это не так. Речь идет с распределении «замороженной» суммы. Причины, по которым можно не платить, прописаны в контракте. Поэтом; сейчас стороны пытаются найти общую позицию относительно того, сколько дене) нужно доплатить с escrow-счет продавцу, а сколько — вернул покупателю. Окончательное решение по распределении: денег возможно только по согласию сторон или по решению суда.

— Как вы относитесь к тому, что бывшие собственники Индэкс-банка регистрируют новое финучреждение — «Астра-банк»?

— Мне это не нравится. Индэкс-банк от этого уже страдает: от нас туда ушли некоторые ключевые кадры, которых мы пытались удержать, но не смогли. Об уходе клиентов говорить еще рано, ведь новый банк пока не получил лицензии регулятора. В то же время, думаю, заметного организованного перехода клиентов в новый банк уже не будет.

ДОСЬЕ БИЗНЕСА

Игорь Францкевич, председатель правления Индэкс-банка Родился: 14 июля 1961 г. в г.Могилеве (Белоруссия).

Образование: Киевский институт народного хозяйству, специальность — «Планирование народного хозяйства» (1982 г.), кандидат экономических наук (1989 г.); Международный институт менеджмента (1990 г.), МВА в области международных экономических отношений.

Карьера: 1991-1996 гг. — прошел путь от заместителя начальника отдела международных расчетов и валютных операций до заместителя председателя правления банка «Украина»; 1997 г. — заместитель председателя правления «Укринбанка», и.о. председателя правления «Киевского международного банка»; декабрь 1997 г. — январь 2006 г. — председатель правления «Райффайзенбанка Украина»; апрель — ноябрь 2006 г. — председатель правления банка «Мрія»; с декабря 2006 г. — председатель правления Индэкс-банка.

Семейное положение: женат, есть сын.

Увлечения: охота, стрелковый спорт, техническое моделирование.

Банковский рынок Украины